Como funciona o slippage e por que o tamanho da negociação importa no copy trading
Slippage é a diferença entre o preço que você espera e o preço que você obtém. No copy trading, isso explica por que seus resultados podem diferir ligeiramente dos do seu trader mestre.
A diferença entre o preço esperado e o preço real
O deslizamento ocorre quando você coloca uma negociação a um preço, mas ela é executada a um preço um pouco diferente. Em um mercado em rápida mudança, o preço pode variar entre o momento em que você envia seu pedido e o momento em que ele é preenchido. Essa lacuna é um deslizamento, e é uma parte inevitável do trading.
No copy trading, o slippage é particularmente relevante porque há um atraso inerente entre o momento em que seu master trader executa uma operação e o momento em que sua ordem de cópia chega ao mercado. Até milissegundos importam em mercados voláteis.
O que causa o deslizamento
O deslizamento tem três causas principais. Primeiro, Volatilidade do mercado: em mercados em rápida mudança, os preços mudam rapidamente, e sua ordem é preenchida pelo novo preço em vez do preço que você viu. Segundo, baixa liquidez: se o O livro de pedidos é escasso, seu pedido consome pedidos disponíveis a preços cada vez piores. Terceiro, Tamanho do pedido: pedidos maiores têm mais probabilidade de sofrer deslizamento porque precisam ser preenchidos em múltiplos níveis de preço.
Deslizamento especificamente no copy trading
Quando seu trader mestre faz uma operação, o sistema de copy trading propaga essa ordem para todos os seguidores. Se o trader tem 100 seguidores, a exchange recebe repentinamente 101 ordens, a original mais todas as cópias, para o mesmo ativo na mesma direção e aproximadamente no mesmo momento.
Isso gera deslizamento natural. A ordem do mestre trader é preenchida primeiro pelo melhor preço. Cópias antigas preenchem a preços um pouco piores. Cópias posteriores podem ser preenchidas a preços significativamente diferentes, especialmente em Altcoins menos líquidas.
Por que seus resultados diferem dos do master trader
Se você já percebeu que seus retornos de copy trading não correspondem exatamente ao desempenho publicado pelo trader mestre, o deslizamento geralmente é a principal explicação. Combinado com Diferenças nas taxas e no momento de financiamento, o deslizamento cria uma lacuna natural entre os resultados do trader e os retornos reais de cada seguidor.
Essa diferença é tipicamente pequena, frações de um por cento por operação, mas se acumula com o tempo. Um trader executando 100 operações por ano com 0,1% de deslizamento médio por operação representa um arrasto anual de 10%. É por isso A frequência do comércio importa: menos e mais deliberadas negociações geralmente se traduzem melhor para copy trading.
Como minimizar o impacto do deslizamento
Escolha traders mestres que focam em ativos líquidos e não supernegociem. Siga traders com contagem moderada de seguidores, pois traders extremamente populares geram mais lotação em suas operações. Considere usar ordens limitadas onde sua plataforma permite, em vez de ordens de mercado.
E estabeleça expectativas realistas. Sua conta de câmbio mostra seus resultados reais, e esses resultados incluem deslizamento. Os retornos publicados pelo trader mestre são um ponto de referência, não uma garantia do seu resultado específico.